Quỹ mở là gì? Những tiêu chí khi chọn đầu tư quỹ mở

Quỹ mở là gì?

Quỹ mở là một loại quỹ đầu tư được quản lý chuyên nghiệp bởi công ty quản lý quỹ. Đặc điểm nổi bật của quỹ mở là việc huy động vốn từ nhiều nhà đầu tư khác nhau để tạo thành một danh mục đầu tư lớn. Nhà đầu tư có thể mua hoặc bán phần tham gia trong quỹ mở theo giá cố định (NAV - Net Asset Value) của quỹ, thường được tính mỗi ngày dưới sự quản lý của công ty quản lý quỹ.

Lợi ích lớn nhất của việc đầu tư vào quỹ mở là sự đa dạng hóa nguồn vốn. Với một khoản đầu tư tương đối nhỏ, bạn có thể sở hữu cổ phiếu, trái phiếu và các tài sản khác trong danh mục của quỹ mở. Điều này giúp giảm thiểu rủi ro khi một loại tài sản cụ thể không sinh lời như mong đợi.

Cách thức hoạt động của quỹ mở 

Quỹ mở được hiểu là một hình thức ủy thác đầu tư, bạn không cần phải trực tiếp đầu tư mà các chuyên gia quản lý quỹ giàu kinh nghiệm sẽ thực hiện điều này. Họ sẽ dùng nguồn vốn từ Quỹ để đầu tư cổ phiếu, trái phiếu rồi thu về lợi nhuận và sau đó chia lãi cho các nhà đầu tư thông qua chứng chỉ quỹ.

Theo đó, chuyên gia quản lý quỹ thường chọn cổ phiếu có định giá thấp hơn giá trị thật hoặc có thể tăng trưởng tốt trong tương lai để mang về lợi nhuận cao trong thời gian dài. Cách thực hoạt động của quỹ mở cụ thể như sau:

• Huy động vốn: Công ty quản lý quỹ mở hoạt động như bên trung gian để huy động vốn từ nhà đầu tư cá nhân và tổ chức. Nhà đầu tư mua Đơn vị quyền tham gia quỹ mở thông qua việc mua vào.
• Quản lý danh mục đầu tư: Công ty quản lý quỹ có một đội ngũ chuyên gia tài chính và quản lý đầu tư chịu trách nhiệm quản lý danh mục đầu tư của quỹ. Họ sẽ xây dựng và duy trì một danh mục đầu tư đa dạng dựa trên mục tiêu đầu tư và chiến lược của quỹ.
• Định giá hàng ngày: Giá cổ phiếu của quỹ mở được gọi là NAV, thường được tính mỗi ngày dựa trên giá trị tài sản của quỹ và số lượng đơn vị quyền tham gia hiện có. NAV phản ánh giá trị tài sản ròng của quỹ sau khi trừ đi nợ và phí.
• Mua và bán đơn vị quyền tham gia: Nhà đầu tư có thể mua và bán đơn vị quyền tham gia của quỹ mở thông qua giao dịch với công ty quản lý hoặc qua các sàn giao dịch mở cửa hàng ngày. Giá mua và bán đơn vị tham gia thường dựa trên NAV và có thể thay đổi theo thời gian.
• Phí và chi phí: Quỹ mở thường áp dụng các loại phí và chi phí, chẳng hạn như phí quản lý hàng năm, phí bán ra khi bạn rút tiền (đôi khi được gọi là phí đình chỉ), và phí giao dịch (nếu có). Những khoản phí này giúp bù đắp các chi phí liên quan đến quản lý và hoạt động của quỹ.
• Phân chia lợi nhuận và lỗ: Lợi nhuận từ đầu tư của quỹ mở được chia đều cho những người tham gia (cổ đông) dựa trên số lượng đơn vị quyền tham gia mà họ sở hữu. Lợi nhuận này có thể là tiền mặt hoặc được đầu tư lại vào quỹ.
• Dự trữ và quản lý rủi ro: Công ty quản lý quỹ có trách nhiệm quản lý và điều tiết rủi ro trong danh mục đầu tư của quỹ để đảm bảo rằng nó tuân theo mục tiêu đầu tư và chiến lược đã được đề ra.

Các loại quỹ mở phổ biến hiện nay 

HIện nay, quỹ mở được chia thành 3 loại:

• Quỹ cổ phiếu: Quỹ mở cổ phiếu mang lại khả năng sinh lời và mức độ rủi ro cao.
• Quỹ trái phiếu: Quỹ trái phiếu có tính ổn định, ít rủi ro nhưng khả năng sinh lời không cao như quỹ cổ phiếu.
• Quỹ cân bằng: Quỹ cân bằng đầu tư vào cả cổ phiếu và trái phiếu. Với loại quỹ này, mức độ rủi ro nằm ở mức trung bình, cao hơn quỹ trái phiếu nhưng thấp hơn quỹ cổ phiếu. Bởi tỷ lệ phân bổ nguồn vốn đồng đều ở nhiều danh mục đầu tư và bạn có thể rút tiền trước mà kế hoạch phân bố tài sản vẫn được giữ nguyên.

Ưu và nhược điểm của quỹ mở

Quỹ mở là một trong những hình thức đầu tư phù hợp với nhiều đối tượng, đặc biệt là người mới bắt đầu. Tuy nhiên, giống như bất kỳ sản phẩm tài chính nào, quỹ mở cũng có cả ưu điểm và hạn chế mà bạn nên cân nhắc trước khi đầu tư.

Ưu điểm của quỹ mở

Dễ bắt đầu với số vốn nhỏ

Nhiều quỹ mở hiện nay cho phép đầu tư chỉ từ vài chục hoặc vài trăm nghìn đồng. Điều này giúp nhà đầu tư dễ dàng tham gia mà không cần chuẩn bị nguồn vốn lớn.

Được quản lý bởi đội ngũ chuyên gia

Danh mục đầu tư của quỹ được xây dựng và quản lý bởi các công ty quản lý quỹ chuyên nghiệp. Nhà đầu tư không cần tự nghiên cứu từng cổ phiếu hay theo dõi thị trường mỗi ngày.

Đa dạng hóa danh mục đầu tư

Tiền của quỹ được phân bổ vào nhiều loại tài sản khác nhau như cổ phiếu, trái phiếu hoặc tiền gửi. Nhờ đó, rủi ro được phân tán thay vì phụ thuộc vào một khoản đầu tư duy nhất.

Thanh khoản tương đối linh hoạt

Bạn có thể mua hoặc bán chứng chỉ quỹ theo quy định của từng quỹ. Sau khi gửi yêu cầu bán, tiền sẽ được chuyển về tài khoản trong thời gian quy định của công ty quản lý quỹ.

Phù hợp với đầu tư dài hạn

Quỹ mở phù hợp với những người muốn tích lũy tài sản theo thời gian thông qua hình thức đầu tư định kỳ, thay vì phải liên tục giao dịch trên thị trường.

Nhược điểm của quỹ mở

Giá trị đầu tư có thể biến động

Quỹ mở không cam kết lợi nhuận. Giá trị chứng chỉ quỹ có thể tăng hoặc giảm tùy theo diễn biến của thị trường và hiệu quả đầu tư của danh mục.

Có các khoản phí đầu tư

Nhà đầu tư có thể phải trả một số loại phí như phí quản lý quỹ, phí mua hoặc phí bán (nếu có), tùy theo quy định của từng quỹ.

Không chủ động lựa chọn từng tài sản

Khi đầu tư quỹ mở, bạn ủy thác việc phân bổ vốn cho đội ngũ quản lý quỹ. Vì vậy, bạn sẽ không tự quyết định mua hay bán từng cổ phiếu trong danh mục.

Đầu tư quỹ mở phù hợp cho những ai?

Đầu tư vào quỹ mở có thể phù hợp với nhiều đối tượng khác nhau, tùy thuộc vào mục tiêu tài chính, mức độ rủi ro, và tình hình tài chính cá nhân của họ. Dưới đây là một số tình huống và đối tượng có thể phù hợp khi chọn đầu tư vào quỹ mở:

• Người mới bắt đầu đầu tư: Quỹ mở thường là lựa chọn tốt cho những người mới bắt đầu đầu tư, cho phép bạn tham gia vào thị trường tài chính mà không cần kiến thức chuyên sâu về đầu tư. Bạn có thể đầu tư một số tiền tương đối nhỏ và uỷ thác các nhà quản lý chuyên nghiệp đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình.
• Người muốn đa dạng hóa đầu tư: Quỹ mở là một công cụ hiệu quả để đa dạng hóa danh mục đầu tư. Người đầu tư có thể sở hữu cổ phiếu, trái phiếu và các tài sản khác thông qua một khoản đầu tư duy nhất vào quỹ mở.
• Người không có thời gian quản lý đầu tư: Đối với những người bận rộn hoặc không muốn dành thời gian để nghiên cứu và quản lý danh mục đầu tư của họ, quỹ mở cung cấp một giải pháp dễ dàng. Công ty quản lý quỹ đảm bảo việc chọn lọc tài sản và quản lý rủi ro.
• Người muốn giảm thiểu rủi ro đầu tư: Đầu tư vào quỹ mở giúp giảm rủi ro bằng cách phân phối tiền đầu tư vào nhiều loại tài sản khác nhau. Nếu một tài sản trong quỹ không phát triển tốt, sự đa dạng hóa này giúp giảm thiểu tác động tiêu cực đối với tổng danh mục đầu tư.
• Người có khẩu vị đầu tư đa dạng: Mỗi loại quỹ mở phù hợp với người có khẩu vị đầu tư khác nhau. Nếu bạn có mức độ rủi ro cao hơn, bạn có thể chọn quỹ cổ phiếu. Ngược lại, nếu bạn muốn đầu tư an toàn hơn, quỹ trái phiếu hoặc quỹ cân bằng có thể là lựa chọn tốt.

Những tiêu chí khi chọn đầu tư quỹ mở 

Khi bạn đang xem xét chọn quỹ mở để đầu tư, có một số tiêu chí quan trọng mà bạn nên lưu ý để đảm bảo bạn chọn được quỹ phù hợp với mục tiêu tài chính và tình hình cá nhân của mình. 

• Mục tiêu đầu tư: Đầu tiên, xác định mục tiêu đầu tư của bạn. Bạn đang đầu tư để tiết kiệm cho hưu trí, tạo lập dự trữ cho con cái, hay để tạo lãi suất cho mục tiêu tài chính cụ thể khác?
• Mức độ rủi ro: Xác định mức độ rủi ro bạn có thể chấp nhận. Bạn có sẵn lòng đối mặt với biến động và khả năng thua lỗ trong danh mục đầu tư không? Hãy chọn loại quỹ phù hợp với khả năng chấp nhận rủi ro.
• Thời gian đầu tư: Xác định thời gian bạn dự định giữ đầu tư. Nếu bạn đầu tư cho mục tiêu ngắn hạn (ví dụ: mua nhà trong 3 năm tới), quỹ cân bằng hoặc quỹ trái phiếu có thể phù hợp hơn. Đối với mục tiêu dài hạn như hưu trí, quỹ cổ phiếu có thể là lựa chọn tốt.
• Lịch sử quỹ mở đầu tư: Nghiên cứu hiệu suất lịch sử của quỹ trong khoảng thời gian dài hơn (ít nhất là 5 năm) để biết quỹ đã đạt được lợi nhuận như thế nào. Điều này không đảm bảo kết quả tương lai, nhưng nó có thể cung cấp một cái nhìn về khả năng của quỹ.
• Danh mục đầu tư của quỹ: Xem xét danh mục đầu tư của quỹ, tức là các tài sản chính mà nó đầu tư vào. Đảm bảo danh mục này phù hợp với mục tiêu đầu tư và mức độ rủi ro của bạn. Điều này cũng giúp đảm bảo sự đa dạng hóa.
• Công ty quản lý quỹ: Xác định công ty quản lý quỹ và kiểm tra sự uy tín và kinh nghiệm của họ trong lĩnh vực quản lý quỹ. Công ty quản lý quỹ chịu trách nhiệm quản lý tài sản của bạn, vì vậy, sự chọn lựa đúng công ty quản lý là quan trọng.
• Lịch sử chia lợi nhuận đầu tư: Kiểm tra cách quỹ phân phối lợi nhuận cho những nhà đầu tư. Bạn có thể chọn quỹ có lịch sử chia lợi nhuận ổn định và không có sự biến động lớn trong việc chia lãi suất.

Khi bạn xem xét các tiêu chí này, hãy cân nhắc tình hình tài chính cá nhân và mục tiêu tài chính của bạn để chọn quỹ mở phù hợp nhất. Đừng quên rằng đầu tư luôn đi kèm với rủi ro, và bạn nên đảm bảo rằng bạn hiểu rõ mức độ rủi ro bạn đang chấp nhận.

Quỹ mở khác quỹ đóng như thế nào?

Mặc dù đều là hình thức quỹ đầu tư tập thể, quỹ mở và quỹ đóng có nhiều điểm khác nhau về cách huy động vốn, giao dịch và tính thanh khoản.

Nếu bạn muốn đầu tư đều đặn, không cần theo dõi thị trường hằng ngày và ưu tiên sự đơn giản, quỹ mở thường là lựa chọn phù hợp hơn.

Tìm hiểu về Chứng Chỉ Quỹ trên MoMo - Đa dạng loại quỹ, linh hoạt đầu tư: 

Chứng Chỉ Quỹ là sản phẩm đầu tư trên MoMo giúp khách hàng tiếp cận các loại quỹ mở trên thị trường của nhiều Công ty Quản lý Quỹ danh tiếng tại Việt Nam như Dragon Capital Việt Nam, IPAAM, SSIAM, VCBF một cách dễ dàng, thuận tiện trên nền tảng MoMo (là ứng dụng cung cấp dịch vụ trung gian thanh toán). Đồng thời, khách hàng là người sở hữu trực tiếp Chứng Chỉ Quỹ, đây là một lợi ích nổi bật đã thu hút nhiều nhà đầu tư tin tưởng sử dụng dịch vụ. 

• Bắt đầu đầu tư dễ dàng với số vốn nhỏ:
  Bạn có thể bắt đầu đầu tư vào dịch vụ Chứng Chỉ Quỹ chỉ từ 100.000đ. Sau khi mua Chứng Chỉ Quỹ thành công trên MoMo, chỉ cần đợi 1 - 2 ngày (tùy từng Quỹ), tài khoản của bạn sẽ được ghi nhận số lượng Chứng Chỉ Quỹ bạn sở hữu theo giá thị trường.
• Giao dịch đơn giản, thao tác nhanh chóng:
  Bạn có thể mua bán Chứng Chỉ Quỹ trên MoMo mọi lúc, mọi nơi mà không cần phải ký giấy tờ trực tiếp như hình thức truyền thống. Chỉ cần mở MoMo và làm theo hướng dẫn, bạn đã bắt đầu hành trình đầu tư của mình.
• Bạn sẽ là người sở hữu trực tiếp chứng chỉ quỹ:
  Khi sử dụng dịch vụ Chứng Chỉ Quỹ trên MoMo, khách hàng sẽ là người trực tiếp sở hữu Chứng Chỉ Quỹ. Do đó, bạn có thể bán lại Chứng Chỉ Quỹ cho Công ty Quản lý Quỹ theo mức giá dựa trên giá Chứng Chỉ Quỹ (NAV/CCQ) tại ngày giao dịch tương ứng.
• An toàn, minh bạch:
  Chứng Chỉ Quỹ được quản lý bởi các Công ty Quản lý Quỹ chuyên nghiệp và được các Cơ quan Nhà nước giám sát hoạt động bằng hệ thống pháp lý chặt chẽ. Hoạt động của các Quỹ rất minh bạch và được công bố thông tin định kỳ tới Nhà đầu tư. Mục tiêu, chiến lược đầu tư của các Quỹ cũng được công khai trong Điều lệ Quỹ và Bản cáo bạch. Vì vậy, việc đầu tư vào Chứng Chỉ Quỹ có thể đem tới sự an tâm cho người tham gia. 

Hướng dẫn đăng ký tài khoản & mua Chứng Chỉ Quỹ trên MoMo:

• Bước 1: Tại màn hình chính MoMo, tìm kiếm từ khóa "Chứng Chỉ Quỹ" hoặc chọn biểu tượng Chứng Chỉ Quỹ.
• Bước 2: Chọn Quỹ bạn muốn đầu tư để mở tài khoản giao dịch Chứng Chỉ Quỹ với Công ty Quản lý Quỹ tương ứng.  
• Bước 3: Kiểm tra và điền một số thông tin cá nhân bắt buộc và nhấn “Tiếp tục” để hoàn thành đăng ký.
• Bước 4: Sau khi đã đăng ký thành công, nhấn "Mua Chứng Chỉ Quỹ" và chọn Quỹ bạn mong muốn đầu tư.
• Bước 5: Nhập số tiền bạn muốn đầu tư và nhấn “Tiếp tục”.
  Lưu ý: Bạn có thể tham khảo số tiền đầu tư tối thiểu và giá của một Chứng Chỉ Quỹ (NAV/CCQ) tại phiên giao dịch gần nhất.
• Bước 6: Chọn "Xác nhận" để thanh toán lệnh mua Chứng Chỉ Quỹ.     
• Bước 7: Bạn đã đặt lệnh mua thành công. Bạn có thể chọn "Chi tiết lệnh" để xem tình trạng lệnh và đợi Công ty Quản lý Quỹ cập nhật lệnh mua.                                                                                

Xem chi tiết về Chứng chỉ quỹ trên MoMo

Những câu hỏi thường gặp về Quỹ mở

Quỹ mở và ETF khác nhau thế nào?

Cả quỹ mở và ETF đều giúp nhà đầu tư sở hữu danh mục gồm nhiều tài sản chỉ với một khoản vốn nhỏ. Tuy nhiên, ETF được niêm yết và giao dịch trên sàn chứng khoán giống như cổ phiếu, trong khi quỹ mở được mua và bán trực tiếp với công ty quản lý quỹ theo giá trị tài sản ròng (NAV). ETF thường phù hợp với người muốn chủ động giao dịch, còn quỹ mở phù hợp với nhà đầu tư ưu tiên tích lũy dài hạn.

Đầu tư quỹ mở có rủi ro mất vốn không?

Có. Quỹ mở không cam kết lợi nhuận và giá trị chứng chỉ quỹ có thể tăng hoặc giảm theo diễn biến thị trường. Tuy nhiên, nhờ danh mục được đa dạng hóa và quản lý bởi đội ngũ chuyên gia, mức độ biến động thường thấp hơn so với việc chỉ đầu tư vào một vài cổ phiếu riêng lẻ.

Rút tiền từ quỹ mở mất bao lâu?

Thời gian nhận tiền phụ thuộc vào quy định của từng quỹ và thời điểm bạn gửi yêu cầu bán chứng chỉ quỹ. Thông thường, tiền sẽ được thanh toán sau vài ngày làm việc kể từ khi giao dịch được xác nhận. Bạn nên tham khảo quy định cụ thể của quỹ trước khi đầu tư.

Phí đầu tư quỹ mở gồm những khoản nào?

Tùy từng quỹ, nhà đầu tư có thể phát sinh một hoặc nhiều khoản phí như:

• Phí quản lý quỹ.
• Phí mua hoặc phí bán chứng chỉ quỹ (nếu có).
• Phí chuyển đổi giữa các quỹ thuộc cùng công ty quản lý quỹ (nếu áp dụng).

Trước khi đầu tư, bạn nên đọc kỹ bản cáo bạch và biểu phí để hiểu rõ tổng chi phí phải trả.

Quỹ mở nào uy tín tại Việt Nam?

Hiện nay có nhiều công ty quản lý quỹ đang cung cấp các quỹ mở với chiến lược đầu tư khác nhau. Thay vì chỉ chọn quỹ dựa trên mức lợi nhuận trong quá khứ, bạn nên cân nhắc các yếu tố như:

• Được quản lý bởi công ty quản lý quỹ có uy tín.
• Mục tiêu đầu tư phù hợp với nhu cầu của bạn.
• Chiến lược đầu tư rõ ràng.
• Hiệu quả hoạt động được duy trì ổn định trong dài hạn.
• Mức phí minh bạch và hợp lý.

Không có quỹ mở nào phù hợp với tất cả mọi người. Việc lựa chọn nên dựa trên mục tiêu tài chính, thời gian đầu tư và khả năng chấp nhận rủi ro của mỗi cá nhân.

Khi có thắc mắc, bạn vui lòng liên hệ MoMo theo 1 trong 3 cách sau:

• Hotline: 1900 54 54 41 (1.000đ/phút)
• Email: [email protected]
• Tính năng Trợ giúp: Đăng nhập MoMo >> Chọn biểu tượng Trợ giúp hoặc nhập từ khóa "Trợ giúp" vào ô tìm kiếm.

Lưu ý: Thông tin trong bài viết này chỉ mang tính chất tham khảo và không nên được xem là lời khuyên tài chính, đầu tư, hoặc pháp lý chính thức. MoMo không chịu trách nhiệm về bất kỳ sai sót hoặc thiếu sót nào có thể xảy ra. MoMo khuyến khích bạn nên tìm kiếm lời khuyên từ cố vấn tài chính hoặc chuyên gia trước khi đưa ra bất kỳ quyết định quan trọng nào liên quan đến tài chính cá nhân.